公司許倩 2023-04-27 09:55:24 來(lái)源：中房報(bào)

債務(wù)危機(jī)中的泛海控股，又收到了一封來(lái)自深交所的關(guān)注函。

根據(jù)關(guān)注函披露，4月25日，泛海控股發(fā)布《關(guān)于被債權(quán)人申請(qǐng)重整及預(yù)重整的提示性公告》稱，泛海控股收到北京獅王資產(chǎn)管理有限公司發(fā)來(lái)的《告知函》，獅王資產(chǎn)以泛海控股不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)且明顯缺乏清償能力，但具備重整價(jià)值為由，向北京市第一中級(jí)人民法院申請(qǐng)對(duì)泛�？毓蛇M(jìn)行重整，同時(shí)向北京市一中院申請(qǐng)對(duì)泛海控股進(jìn)行預(yù)重整。

截至公告披露日，泛海控股尚未收到法院通知。

當(dāng)日，深交所向泛海控股下發(fā)關(guān)注函，要求說(shuō)明是否存在通過(guò)破產(chǎn)重整進(jìn)行逃廢債、損害債權(quán)人及中小股東合法權(quán)益的情形；說(shuō)明預(yù)重整和重整事項(xiàng)后續(xù)涉及的決策與審批程序，并就相關(guān)事項(xiàng)不確定性進(jìn)行充分風(fēng)險(xiǎn)提示。

深交所還要求，核查泛海控股控股股東及實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及其直系親屬是否存在買賣公司股票的行為，是否存在涉嫌內(nèi)幕交易的情形；是否存在應(yīng)披露而未披露的重大信息，公司基本面是否發(fā)生重大變化。

記者就此事情多次致電采訪泛�？毓啥�事會(huì)秘書(shū)辦公室人士，截至發(fā)稿均未得到回復(fù)。

來(lái)自深交所的問(wèn)詢

據(jù)記者了解，泛海控股此次被申請(qǐng)重整與民生證券有關(guān)。

據(jù)泛�？毓膳�露，獅王資產(chǎn)與泛�？毓捎�2020年11月簽署《民生證券股份有限公司股份轉(zhuǎn)讓意向協(xié)議》，約定獅王資產(chǎn)擬以現(xiàn)金方式受讓公司持有的民生證券股份。

按約定，意向協(xié)議簽署后獅王資產(chǎn)支付擬付股份轉(zhuǎn)讓價(jià)款50%，待正式協(xié)議簽署后已支付款項(xiàng)將作為部分轉(zhuǎn)讓價(jià)款；如無(wú)法完成交割，泛�？毓蓪⑾蚱浞颠�已支付款項(xiàng)。

意向協(xié)議簽署后，獅王資產(chǎn)陸續(xù)支付了擬付股份轉(zhuǎn)讓價(jià)款50%，合計(jì)1.361億元。其后因泛�？毓沙钟械拿裆�證券股份持續(xù)被司法凍結(jié)，不滿足交割條件，雙方未簽署正式的股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，未辦理股份交割。

2023年2月2日，泛�？毓墒盏綕�(jì)南中院關(guān)于拍賣其持民生證券347066.67萬(wàn)股的通知。

3月10日，泛�？毓色@悉獅王資產(chǎn)向濟(jì)南中院提出案外人異議申請(qǐng)，隨后濟(jì)南中院裁定不予支持申請(qǐng)人提出的排除執(zhí)行異議，駁回異議請(qǐng)求。

3月15日，泛�？毓伤�持347066.67萬(wàn)股民生證券股份被濟(jì)南市中級(jí)人民法院拍出，無(wú)法配合獅王資產(chǎn)完成股份交割，構(gòu)成違約。

3月16日，獅王資產(chǎn)向泛�？毓砂l(fā)出《催款函》，要求泛�？毓�3日內(nèi)全額返還1.361億元股份轉(zhuǎn)讓價(jià)款，并支付相應(yīng)利息及違約金。

3月17日，泛�？毓苫睾�“同意”。但因公司流動(dòng)性不足，目前尚未還款。

據(jù)泛�？毓晒�告，根據(jù)《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》，若法院依法受理獅王資產(chǎn)對(duì)公司重整的申請(qǐng)，公司股票將被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。如果公司順利實(shí)施重整并執(zhí)行完畢重整計(jì)劃，將有利于優(yōu)化公司資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，提升公司的持續(xù)經(jīng)營(yíng)及盈利能力；如果重整失敗，公司將存在被宣告破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。

IPG中國(guó)區(qū)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家柏文喜置評(píng)道，泛�？毓缮暾�(qǐng)預(yù)重整，一方面表明泛海債務(wù)沉重，已失去償債能力；另一方面也表明泛海還有重整價(jià)值。不過(guò)，企業(yè)重整自然會(huì)涉及股權(quán)與債權(quán)重大重組，對(duì)于債權(quán)人而言十分重要，保護(hù)債權(quán)人與中小股東利益是深交所職責(zé)所在。

重整與機(jī)會(huì)

泛�？毓梢恢痹谂�力化債，處置了包括IDG（美國(guó)國(guó)際數(shù)據(jù)集團(tuán)）、民生證券等在內(nèi)的多個(gè)優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，但其股價(jià)仍然持續(xù)下滑，直至退市邊緣。

截至4月25日收盤，泛�？毓蓤�(bào)0.91元/股；4月26日午盤時(shí)，股價(jià)跌至0.86元/股，半日下跌5.49%。自2023年4月14日起，已連續(xù)9個(gè)交易日收盤價(jià)低于1元/股。

按照上市規(guī)則，如果泛�？毓擅嬷颠B續(xù)20個(gè)交易日低于1元，會(huì)觸及深交所交易類強(qiáng)制退市條款，即泛海控股會(huì)被直接強(qiáng)制退市。

除了龐大債務(wù)無(wú)力化解，泛�？毓蛇�因多項(xiàng)信息披露違規(guī)收到監(jiān)管部門警示函，并可能引發(fā)股民索賠。

4月7日，泛�？毓晒�告稱，公司收到北京證監(jiān)局送達(dá)的《關(guān)于對(duì)泛�？毓晒煞萦邢薰�司采取出具警示函行政監(jiān)管措施的決定》。

內(nèi)容顯示，泛�？毓纱嬖谖醇皶r(shí)披露相關(guān)債務(wù)逾期情況、受讓子公司股份信息披露不準(zhǔn)確、股份回購(gòu)事項(xiàng)違規(guī)，以及公司相關(guān)制度與現(xiàn)行規(guī)定不符，相關(guān)制度未具體落實(shí)等問(wèn)題。

在3月27日晚間，北京監(jiān)管局發(fā)布關(guān)于對(duì)泛海控股、盧志強(qiáng)、劉曉勇、趙英偉采取出具警示函措施的決定。

北京證監(jiān)局表示，經(jīng)查，泛�？毓纱嬖谙嚓P(guān)事項(xiàng)未履行或未及時(shí)履行信息披露義務(wù)，及所披露信息不準(zhǔn)確、不完整等問(wèn)題，“泛�？毓啥�事長(zhǎng)盧志強(qiáng)，信息披露負(fù)責(zé)人劉曉勇、趙英偉，對(duì)上述問(wèn)題負(fù)有主要責(zé)任�！�

2021年，泛�？毓少Y產(chǎn)總額為1800億元�，F(xiàn)在，資不抵債。根據(jù)泛�？毓纱饲芭�露的業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)2022年凈利潤(rùn)虧損70億元至100億元，歸屬母公司所有者權(quán)益為-36億元至-6億元。

這次重整對(duì)于泛海而言是一次機(jī)會(huì)。一位資本人士稱，若泛�？毓赡茼樌麑�(shí)施重整，將能有效鎖定企業(yè)負(fù)債規(guī)模，防止企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債情況進(jìn)一步惡化，同時(shí)停息也將減少企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用；高額債務(wù)有望得到展期處理，從而大大緩解其短期償債壓力。